Инвестиции по уровню риска

риск и инвестиции

Инвестирование невозможно без риска. Но именно риск определяет доходность вложений: чем он больше, тем выше потенциальная прибыль. Инвестору важно сохранить баланс между высоко- и низкорисковыми инвестициями и при этом получить доход выше среднерыночного. Именно поэтому важно знать, какие финансовые инструменты относятся к той или иной категории. Так, существует классификация инвестиций по уровню риска, ее и рассмотрим подробнее.

Безрисковые инвестиции

Формально такие инвестиции не подразумевают никакого уровня риска. Однако на практике найти такие вложения вряд ли представляется возможным. Дело в том, что любые инвестиции, даже в сверхнадежные активы, всегда подразумевают минимальный уровень риска потери всех сбережений или их части.

С большой натяжкой к безрисковым инвестициям можно отнести вложения в депозиты банков, входящих в список 100 крупнейших кредитно-финансовых организаций и страхующих свои вклады в АСВ. Владелец таких счетов получит оговоренную условиями договора доходность за указанный срок. Единственный риск утраты депозита – банкротство банка или отзыв у него лицензии. Чем крупнее и надежнее банк, тем меньше эта вероятность. При этом участие банка в АСВ гарантирует, что вкладчикам будет возвращены все сбережения суммой до 1,4 млн рублей.

Таким образом, безрисковые инвестиции – это вложения в очень надежные и стабильные активы, дополнительно защищенные страховкой или другими финансовыми инструментами. Также к безрисковым инвестициям можно отнести:

  • накопительное страхование жизни;

  • пенсионные накопления;

  • монеты из драгоценных металлов и т.п.

риск и инвестиции

Низкорисковые инвестиции

К низкорисковым инвестициям относятся:

  • любые депозиты в банках;

  • вложения в недвижимость, в том числе коммерческую;

  • приобретение ОФЗ и облигаций крупнейших госкорпораций;

  • покупка драгоценных металлов или открытие ОФЗ (последние виды инвестиций некоторые исследователи относят к среднерисковым).

Главный критерий таких инвестиций – низкий риск, доходность при этом играет далеко не ключевую роль. Цель инвесторов, размещающих свои капиталы в низкорисковые активы – не преумножить, а сберечь свои средства.

Такие активы находятся в портфеле и у опытных, и у начинающих инвесторов. Они гарантируют доходность чуть ниже рынка, при этом вероятность лишиться части накоплений – минимальна, а риска утраты капитала практически нет.

Еще одно качество низкорисковых инвестиций: достаточно большая ликвидность. Активы относительно просто продать, а падение их стоимости за короткий период оказывается незначительной, то есть легко «выйти из игры» без значительных финансовых потерь.

В сбалансированном портфеле инвестора такие сбережения должны составлять 60-70% от общего числа финансовых активов.

системный и несистемный риск

системный и несистемный риск

 

Среднерисковые инвестиции

Это самые популярные вложения, к ним относятся:

  • приобретение ценных бумаг зарубежных и отечественных «голубых фишек» – акций, облигаций, долговых расписок и т.д.;

  • покупка паев в ПИФах;

  • покупка евробондов (акций российских эмитентов, выпущенных в заграничной валюте);

  • приобретение деривативов – опционов, фьючерсов, CFD, PCI и т.д.;

  • передача средств в доверительное управление;

  • выкуп долей у застройщика (с целью перепродажи после завершения возведения дома);

  • приобретение драгоценных металлов.

Такие инвестиции предполагают умеренную доходность равную среднерыночной или чуть выше, но при этом относительно небольшие риски потери капитала. Вероятность быстрой и полной утраты сбережений минимальна, однако имеется возможность того, что стоимость активов после приобретения будет падать.

В сбалансированном портфеле должно быть примерно 20-30% таких активов. Именно за счет их роста инвестор и будет получать прибыль. Возможные частичные потери перекроются прибылями за счет другого финансового инструмента.

высокорисковые инвестиции

Высокорисковые инвестиции

Это инвестиции, которые дают возможность заработать большие деньги за короткий период времени, но при этом есть риск частичной или полной утраты капитала. К ним относятся:

  • акции второго и третьего эшелона отечественных и зарубежных компаний;

  • инвестиции в стартапы и интернет-проекты;

  • вложения в сферу микрокредитования;

  • приобретение долей в бизнесе;

  • передача средств в хедж-фонды;

  • инвестиции в форекс и бинарные опционы и т.д.

Словом, это те инвестиции, которые могут дать доход значительно выше рынка, но при этом инвестор должен быть морально готовым расстаться с ними. Сферы, в которые вкладывается капитал, слабо регулируются государством, активы не содержат никаких страховых инструментов, в случае потери капитала возместить убытки довольно сложно. При этом имеются не только торговые, но и неторговые риски, в том числе мошенничество второй стороны.

В высокорисковые активы стоит вкладываться на короткий период и только при условии, что вы точно знаете, что делаете.

В сбалансированном портфеле высокорисковые инвестиции занимают не более 5-10% от общего числа финансовых инструментов.

Добавить комментарий

Ваш e-mail не будет опубликован.